北京市税务局：上市公司股票换成ETF 基金的税务处理问题
日期：2019.11.12
来源：北京市税务局
问：某公司将其持有的上市公司股票换成基金公司发行的ETF基金，在交换的过程中公司未取得现金收入，如何进行企业所得税处理？
答：根据《实施条例》第二十五条规定，“企业发生非货币性资产交换，以及将货物、财产、劳务用于捐赠、偿债、赞助、集资、广告、样品、职工福利或者利润分配等用途的，应当视同销售货物、转让财产或者提供劳务，但国务院财政、税务主管部门另有规定的除外。”同时，根据《国家税务总局关于企业处置资产所得税处理问题的通知》（国税函〔2008〕828 号）第二条和《国家税务总局关于企业所得税有关问题的公告》（国家税务总局公告2016 年第80 号）第二条的规定，当资产所有权发生改变时应按公允价值视同销售，确认资产转让收入。该公司将持有的上市公司股票转换成ETF 基金，股票的所有权由该公司变更到ETF 基金，股票的所有权发生变更，因此该公司应视同按公允价值转让股票，计算股票转让所得或损失。
按照《财政部国家税务总局关于非货币性资产投资企业所得税政策问题的通知》（财税〔2014〕116 号）第五条的规定，“非货币性资产投资，限于以非货币性资产出资设立新的居民企业，或将非货币性资产注入现存的居民企业。”该公司将持有的上市公司股票转换成ETF 基金，不属于投资于居民企业，因此不能适用非货币性资产投资递延纳税政策，应一次性计入当期纳税所得。
